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6月30，兩市股指盤中強勢上揚，滬指在券商、銀行等板塊的帶動下收復3200點，深成指、創(chuàng)業(yè)板指漲超1%；兩市成交額有所放大，重回9000億上方，北向資金凈買入超35億元。

截至收盤，滬指漲0.62%報3200.06點，深成指漲1.02%報11026.59點，創(chuàng)業(yè)板指漲1.6%報2215點；兩市合計成交9186億元，北向資金凈買入36.75億元。

盤面上看，兩市板塊多數(shù)走強，紡織服裝、地產(chǎn)、化工、有色、券商板塊漲幅居前，農(nóng)業(yè)、半導體、醫(yī)藥、食品飲料、銀行、汽車等板塊均上揚；復合銅箔、CPO概念、代糖概念、光刻膠、鋰電概念等表現(xiàn)活躍。

渤海證券指出，市場短期雖呈現(xiàn)震蕩整理，但考慮到估值的低位和庫存周期的開啟預期，市場中期向上的確定性較高。而7月將面臨逆周期調節(jié)政策的落地過程，一旦驗證，市場有望迎來投資者信心的恢復。在市場整體增量資金偏弱環(huán)境下，把握好主線，將是參與反彈行情的關鍵。行業(yè)配置方面，短期即將進入中報披露期，分子端將成為驅動行情的主要因素，可關注近1個月業(yè)績預期調增，且業(yè)績增速相對較高的行業(yè)進行防御，主要有美容護理、公用事業(yè)、國防軍工、社會服務和家用電器行業(yè)。中長期來看，基于庫存周期，自上而下角度可關注自上而下角度，一是關注穩(wěn)增長政策的著力點，或帶來相關主題性機會和穩(wěn)增長板塊的階段性行情；二是關注行業(yè)景氣和其他主題性機會，如AI產(chǎn)業(yè)鏈景氣屢獲印證下的TMT板塊，以及“中特估”板塊。而自下而上角度，可關注庫存去化較為充分的行業(yè)，主要有基礎化工、鋼鐵、機械設備、國防軍工、輕工制造、醫(yī)藥生物和公用事業(yè)。

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